ETF su oro sicuramente rappresenta una alternativa rispetto all’oro fisico da investimento.
Ad una prima analisi potrebbe anche sembrare più economico e più facilmente gestibile scegliere forme finanziarie per esporsi con l’oro. Ma quali sono i rischi per l’investitore?
ETF su oro: partiamo dalle quotazioni
Questo è il grafico sull’oro su time frame settimanale.
Ora, aldilà del fatto che tu comprenda o meno il grafico, anche un bambino sarebbe in grado di osservare che puntualmente negli ultimi anni quando le quotazioni sono arrivate intorno ai 2050$ per oncia sono state respinte (frecce rosse).
E fin qui non ci piove.
Un contesto come quello che stiamo vivendo (tassi ufficiali molto elevati, dollaro USA caratterizzato da una estrema forza) di norma sarebbe particolarmente negativo per le quotazioni dell’oro.
Invece hanno retto più che bene, trovando sempre la base di ripartenza al rialzo nell’area dei prezzi 1700/1800$.
Sicuramente a tenere le quotazioni hanno contribuito una inflazione elevata (da cui l’oro comunemente protegge e l’instabilità politica prima tra Ucraina e Russia e recentemente dal conflitto bellico israeliano-palestinese).
Per chi è esposto sull’oro, dovrebbe essere una buona notizia ma non buonissima.
Dipende infatti da come è stato fatto l’investimento ovvero se in forma fisica (lingotti o monete) oppure in forma finanziaria ETF su oro, certificati, derivati.
Il mercato dell’oro
Il mercato dell’oro è tra i più manipolati al mondo.
I pochi attori che ne pilotano il prezzo non appena le quotazioni salgono troppo, prontamente intervengono per farlo scendere attraverso la vendita massiccia di contratti finanziari (solitamente futures).
Giustamente, verrebbe da chiedersi: Ma perchè?
Esaminando tutti gli elementi a disposizione, oggi le quotazioni dell’oro dovrebbero essere di circa 4000$ per oncia grazie anche agli acquisti effettuati negli ultimi anni dai mercati emergenti.
In proposito vi ricordiamo che il 2022 è stato un anno record di acquisti di oro da parte delle banche centrali.
I compratori di Oro cartaceo (ETF su oro, certificati, futures) dovrebbero stare in guardia da questi strumenti emessi dalle Banche internazionali e negoziati sui principali mercati perchè il loro valore è pari ad almeno 250 volte tutto l’oro fisico (lingotti ) in circolazione al mondo.
Cosa accadrebbe se le quotazioni dell’oro fossero pari a 3000$ l’oncia?
ETF su oro, certificati, futures: conseguenze di una quotazione elevata
Se l’Oro arrivasse a 3000/3500 $ per oncia, molti investitori correrebbero a vendere il loro oro cartaceo.
Soprattutto se l’acquisto è stato fatto qualche anno fa in modo da poter realizzare la loro plusvalenza.
Ma le banche hanno emesso ETF su oro, certificati e derivati per un valore di 250 volte superiore alle loro riserve d’oro, e di quelle di tutto il pianeta.
La conseguenza sarebbe quella che andrebbero incontro a perdite colossali e quindi fallirebbero a catena in un effetto domino, una dopo l’altra.
Se la situazione geopolitica dovesse prendere una brutta piega espandendosi in medio oriente, lo scenario ipotizzato sarebbe tutt’altro che lontano dalla realtà.
Le quotazioni dell’oro sarebbero spinte al rialzo oltre i suoi massimi storici.
A quel punto, potrebbero essere prese drastiche misure per gli investitori che volessero incamerare i loro profitti attraverso la vendita del proprio oro cartaceo acquistato con ETF su oro, certificati o futures rendendo impossibile la liquidazione dello strumento per evitare una crisi sistemica.
Come proteggersi dai rischi del sistema bancario?
Per i motivi appena esposti, l’unica soluzione è quella di investire in oro fisico.
L’investimento in oro fisico infatti prevede e consente la titolarità al 100% della materia prima.
Questo significa non avere un documento cartaceo che ne attesta la titolarità ma possedere fisicamente il proprio investimento.
Investire in oro fisico significa principalmente 3 cose:
- Possedere un valore riconosciuto, liquido e liquidabile in tutto il mondo in qualsiasi momento.
- Evitare rischi sistemici, geopolitici e di fallimento dell’emittente.
- Garantirsi protezione da eventi avversi ed inflazione.
Come avere tutte le informazioni per investire in oro fisico?
Come accade in qualsiasi settore, è fondamentale conoscere lo strumento su cui si vuole investire per gestire al meglio il proprio patrimonio.
Per questa ragione, ti invitiamo alla lettura del seguente testo: “Proteggi il tuo patrimonio”
Se invece vuoi investire in oro fisico allora hai due possibilità:
- Acquistare direttamente un lingotto in funzione del patrimonio a tua disposizione
- Attivare un piano di accumulo in oro fisico in modo che tu possa realizzare con versamenti in base alle tue possibilità la tua riserva di oro fisico.
Se vuoi saperne di più ed ottenere una consulenza gratuita e personalizzata per valutare la soluzione a te più idonea, allora non devi fare altro che contattarci!